HodlX Guest Post ส่งโพสต์ของคุณ
ปกป้องการลงทุน Crypto ของคุณจากความเสี่ยงด้านลบด้วยเครื่องมือที่เหมาะสม
Bitcoin bulls มีช่วงเวลาที่ยากลำบากเนื่องจากสกุลเงินดิจิทัลชั้นนำกำลังดำเนินไปตามเส้นทางขาลงนับตั้งแต่ขึ้นสู่ระดับสูงสุดของปีที่ 13,900 ดอลลาร์ในช่วงปลายเดือนมิถุนายน ในขณะที่การแก้ไขราคายังคงดำเนินต่อไปผู้ค้าต่างก็ถามว่าจะป้องกันความเสี่ยงตำแหน่งยาวของ BTC ได้อย่างไร ด้วยตลาดอนุพันธ์สกุลเงินดิจิทัลที่เฟื่องฟูขณะนี้ผู้เข้าร่วมสามารถใช้ประโยชน์จากผลิตภัณฑ์สัญญาแลกเปลี่ยนและสัญญาซื้อขายล่วงหน้าที่เป็นที่นิยมมากขึ้นเพื่อให้สามารถควบคุมความเสี่ยงได้ดีขึ้น.
BTC ระยะสั้นหยาบคาย
แม้ว่าข้อเท็จจริงที่ว่ากรณีขาขึ้นในระยะยาวยังคงแข็งแกร่ง แต่ความเป็นหมีในระยะสั้นอย่างต่อเนื่องนั้นมีให้เห็นที่นี่ในกราฟ BTC / USDT รายวัน ในช่วงปลายเดือนมิถุนายนทั้งคู่ซื้อขายเหนือระดับ 13,900 ดอลลาร์เป็นครั้งแรกในรอบกว่าหนึ่งปี อย่างไรก็ตามทั้งคู่ล้มเหลวในการทำลายระดับนั้นในช่วงกลางเดือนกรกฎาคมและนั่นก็กลายเป็นแนวต้าน เกิดรูปแบบ double top ตามด้วยขาลง เมื่อเร็ว ๆ นี้ทั้งคู่ล้มเหลวในการอยู่เหนือขอบเสื้อผู้หญิงตอนหน้าอกสองชั้นที่ประมาณ $ 10,400 ยิ่งไปกว่านั้น RSI รายวันยังต่ำกว่า 50 และ MACD รายวันยังอยู่ในโซนขาลง.
กราฟรายวัน BTC / USDT
ตราสารอนุพันธ์และการบริหารความเสี่ยง
ในแง่ของการแก้ไขราคาล่าสุดใน BTC การจัดการความเสี่ยงโดยใช้อนุพันธ์ของ Bitcoin กลายเป็นหัวข้อที่ทุกคนอาจต้องการกลับมาทบทวนอีกครั้ง หากคุณเป็นนักลงทุนในตลาดการเงินแบบดั้งเดิมคุณจะไม่ใช่คนแปลกหน้าในการซื้อขายอนุพันธ์.
ในคำจำกัดความของตำราตราสารอนุพันธ์คือความมั่นคงทางการเงินโดยมีมูลค่าที่กำหนดโดยสินทรัพย์อ้างอิง เป็นสัญญาที่เกี่ยวข้องกับบุคคลสองฝ่ายขึ้นไปและสินทรัพย์อ้างอิงอาจเป็นหุ้นพันธบัตรสินค้าโภคภัณฑ์สกุลเงินอัตราดอกเบี้ยหรือดัชนีตลาด.
อะไรทำให้ตราสารอนุพันธ์ดังกล่าวเป็นตราสารยอดนิยม? เนื่องจากสามารถใช้เพื่อป้องกันตำแหน่ง, เก็งกำไรการเคลื่อนไหวตามทิศทางของสินทรัพย์อ้างอิงหรือให้ประโยชน์จากการถือครอง นอกจากนี้ยังเป็นเครื่องมือที่มีประโยชน์สำหรับการบริหารความเสี่ยงอีกด้วย สถาบันการเงินหลายแห่งซื้อขายอนุพันธ์อย่างต่อเนื่องเช่นการแลกเปลี่ยนและการส่งต่อซึ่งเป็นส่วนหนึ่งของกลยุทธ์การกระจายความเสี่ยง.
อนุพันธ์ใน Crypto
ตลาดอนุพันธ์สกุลเงินดิจิทัลค่อนข้างใหม่และมีขนาดเล็กเมื่อเทียบกับตลาดดั้งเดิม แต่ก็ไม่ได้ทำให้กำไรน้อยลง เช่นเดียวกับฟิวเจอร์สตราสารทุนหรือสัญญาแลกเปลี่ยนอัตราดอกเบี้ยอนุพันธ์ของ BTC ให้ที่พักพิงจากความผันผวนและความผันผวนในตลาด crypto นอกจากนี้ยังสามารถทำหน้าที่เป็นเครื่องมือป้องกันความเสี่ยงเพื่อชดเชยการสูญเสียที่อาจเกิดขึ้น ยิ่งไปกว่านั้นผู้ค้าสามารถใช้อนุพันธ์เพื่อเก็งกำไรราคาของสกุลเงินดิจิทัลด้วยเลเวอเรจเพื่อเพิ่มผลกำไรสูงสุด ตราสารอนุพันธ์มีสามประเภทหลักในโลกของการเข้ารหัสลับ: 1) สัญญาแลกเปลี่ยนแบบถาวร 2) สัญญาซื้อขายล่วงหน้าและ 3) ตัวเลือก.
การป้องกันความเสี่ยง
แม้ว่าความเสี่ยงด้านขาลงที่เพิ่มขึ้นของ BTC จะสามารถสร้างโอกาสในการซื้อวัว BTC ได้ในอนาคต แต่ความเชื่อมั่นเชิงลบของ BTC ได้สร้างขึ้นและสำหรับการบริหารความเสี่ยงขอแนะนำให้นักลงทุนทบทวนกลยุทธ์การป้องกันความเสี่ยงและการเก็งกำไร การป้องกันความเสี่ยงเกี่ยวข้องกับการใช้การเดิมพันพร้อมกันมากกว่าหนึ่งรายการในทิศทางตรงกันข้ามเพื่อพยายามจำกัดความเสี่ยงของการสูญเสียเงินลงทุนที่ร้ายแรง ก่อนอื่นเรามาดูความแตกต่างระหว่างกลยุทธ์การป้องกันความเสี่ยง.
เรามาดูสัญญาซื้อขายล่วงหน้าเป็นตัวอย่างของการป้องกันความเสี่ยง.
ยังคงมีปัจจัยอื่น ๆ ที่จะมีผลต่อกลยุทธ์การป้องกันความเสี่ยงโดยรวมเช่นวันที่หมดอายุการตัดสินใจว่าจะยาวหรือสั้นและจำนวนสัญญา.
การปกป้องตำแหน่งที่ยาวนาน
Perpetual swap เป็นตราสารที่มีโครงสร้างอีกชนิดหนึ่งที่นักลงทุนสามารถใช้ประโยชน์ได้ สมมติว่าขณะนี้ Bitcoin ซื้อขายอยู่ที่ 9,500 ดอลลาร์ในตลาดสปอตและ BTC perpetual swap ซื้อขายที่ 9,600 ดอลลาร์ นักลงทุนสามารถซื้อ Bitcoin ในตลาดสปอตด้วยเงิน 9,500 ดอลลาร์และเปิดสถานะ Short ที่มีมูลค่าเท่ากัน (9,500 ดอลลาร์) ในตลาดถาวรในเวลาเดียวกัน.
- เมื่อราคาของ BTC สูงขึ้นนักลงทุนสามารถทำกำไรจากตลาดสปอต.
- เมื่อราคาของ BTC ลดลงนักลงทุนสามารถปิดสถานะ short ของการแลกเปลี่ยนตลอดเวลาและทำกำไรจากสิ่งนั้นชดเชยการสูญเสียในตลาดสปอต.
อย่างไรก็ตามผู้ค้าควรพิจารณาปัจจัยการระดมทุนและการชำระบัญชีด้วยหากการถือ Swap เป็นระยะเวลานานเป็นส่วนหนึ่งของกลยุทธ์ของพวกเขา.
โอกาสในการหากำไร
Arbitrage คือแนวทางปฏิบัติในการซื้อขายส่วนต่างของราคาระหว่างตลาดมากกว่าหนึ่งแห่งสำหรับสินค้าประเภทเดียวกันเพื่อพยายามทำกำไรจากความไม่สมดุล มันเกี่ยวข้องกับทั้งการซื้อและการขายภายในระยะเวลาอันสั้น สมมติว่าเป็นสถานการณ์เดียวกันเมื่อ Bitcoin ซื้อขายที่ $ 9,500 ในตลาดสปอตและ BTC perpetual swap อยู่ที่ $ 9,600 นักลงทุนซื้อ Bitcoin ในตลาดสปอตด้วยเงิน 9,500 ดอลลาร์และเปิดสถานะ Short ที่มีมูลค่าเท่ากัน ($ 9,600) ในตลาดถาวรในเวลาเดียวกัน.
- นักลงทุนสามารถทำกำไรได้หากสเปรดระหว่างทั้งสองแคบลง.
- หากการแพร่กระจายกว้างขึ้น P ที่ยังไม่เกิดขึ้นจริง&L ของการแลกเปลี่ยนเปลี่ยนเป็นลบ ในสถานการณ์เช่นนี้นักลงทุนสามารถรอให้ครบกำหนดชำระ โดยปกติราคามาร์คของสว็อปจะคำนวณจากราคาสปอตดังนั้นราคามาร์คจะใกล้เคียงกับจุดนั้นมากและกำไรจะอยู่ที่ประมาณ $ 9,600 – $ 9,500 = $ 100
- เมื่อราคาสปอตสูงกว่าราคาสว็อปกำไรรวมจะเกิน $ 100.
สรุป
การป้องกันความเสี่ยงไม่ใช่การแสวงหาการซื้อขายที่ปราศจากความเสี่ยง แต่เป็นความพยายามที่จะลดความเสี่ยงที่ทราบแล้วในขณะที่ทำการซื้อขาย เป็นกลยุทธ์ที่สำคัญในตลาดการเงินแบบดั้งเดิมและการจัดการธุรกิจและผู้ค้า crypto สามารถนำแนวทางปฏิบัติที่ใช้กันอย่างแพร่หลายในการซื้อขายตราสารทุน FX และสินค้าโภคภัณฑ์ เช่นเดียวกับการแลกเปลี่ยนความเสี่ยง / ผลตอบแทนอื่น ๆ การป้องกันความเสี่ยงส่งผลให้ผลตอบแทนที่ต่ำลงสำหรับฝ่ายที่เกี่ยวข้อง แต่สามารถให้การป้องกันที่สำคัญต่อความเสี่ยงด้านขาลง.
โพสต์นี้เดิมปรากฏบนสื่อ. อ่านเพิ่มเติม.
เกี่ยวกับ OKEx
OKEx เป็น บริษัท แลกเปลี่ยนสินทรัพย์ดิจิทัลชั้นนำของโลกซึ่งมีสำนักงานใหญ่อยู่ในมอลตาโดยนำเสนอบริการซื้อขายสินทรัพย์ดิจิทัลที่ครอบคลุมรวมถึงการซื้อขายโทเค็นการซื้อขายล่วงหน้าการซื้อขายแลกเปลี่ยนแบบต่อเนื่องและตัวติดตามดัชนีสำหรับผู้ค้าทั่วโลกด้วยเทคโนโลยีบล็อกเชน ปัจจุบันการแลกเปลี่ยนเสนอโทเค็นและคู่ซื้อขายฟิวเจอร์สมากกว่า 400 คู่ทำให้ผู้ใช้สามารถเพิ่มประสิทธิภาพกลยุทธ์ของตนได้.
